يمكنك الوثوق في مستثمر
كيف تختار الأسهم| نحرص دائما على تكون المعلومات المقدمة في المقالات عالية الجودة ويمكن الاعتماد عليها كمرجع لك كقارئ دائما .
النقاط الرئيسية
- من خلال هذه المقالة التفصيلية ستتعرف على اهمية اختيار الاسهم للاستثمار وكيف يمكنك اختيار الاسهم المربحة.الرقمي وماهي اهم واشهر تلك الادوات.
كيف تختار الأسهم في الاستثمار
تعرف في هذه المقالة المختصرة على كي تختار الأسهم المربحة والتي ستجعل استمثارك ناجح.
قائمة المحتويات
إذا كنت مبتدئًا في الاستثمار في الأسهم، فإن تحديد الأسهم المناسبة قد يكون التحدي الأكبر.
نظرًا لتعدد الخيارات المتاحة عبر صناعات متنوعة وبأسعار متفاوتة، قد يكون من السهل على المبتدئين الشعور بالإرباك والتردد. ومع ذلك، يمكن اتخاذ قرارات صائبة من خلال القيام ببحث دقيق.
قضاء الوقت الكافي في دراسة وقراءة المعلومات حول الأسهم المدرجة في قائمتك المختصرة سيمنحك فهماً أعمق حول الأسهم الأكثر توافقاً مع احتياجاتك.
نقدم لك في هذه المقالة دليلًا شاملاً يساعدك على إجابة سؤال كيف تختار الأسهم بعناية في الاستثمار. و خصوصا الأسهم الجيدة والمربحة.
كيفية اختيار أفضل الأسهم للاستثمار
1. حدد أهدافك المالية أولا
الاستثمار ليس نشاطًا موحّدًا يناسب الجميع.
فالمستثمرون الشباب غالبًا ما يسعون لزيادة قيمة محافظهم الاستثمارية على المدى الطويل، بينما يهتم المستثمرون كبار السن بالحفاظ على رأس المال مع اقترابهم من سن التقاعد، حيث يخططون للاستمتاع بمدخراتهم.
لذلك، تُلعب الأهداف المالية دورًا بارزًا في عملية اختيار الشركات المراد الاستثمار فيها.
2. حدد مدى المخاطرة الذي يمكنك تحمله
بالرغم من توافر مجموعة واسعة من خيارات الاستثمار لدى المستثمرين، إلا أن لكل منهم ملف تعريف مختلف للمخاطر والعوائد، مما يميز تفضيلاتهم.
قبل الشروع في استثمار أي سهم، يتعين عليك تحليل مدى رغبتك في تحمُّل المخاطر.
تُعتبر هذه النصيحة الأساسية حول كيف تختار الأسهم للاستثمار مفيدة جدًا في توجيهك نحو اختيار الاستثمار الأمثل الذي يتناسب مع احتياجاتك وتطلعاتك.
3. اشتري فقط الأسهم إذا كنت تفهم الشركة
وارن بافيت، أحد أبرز المستثمرين في التاريخ، يعلمنا: “لا تستثمر أبدًا في شركة لا تفهمها”.
يعتبر الاستثمار العشوائي أو الاستناد إلى الضجيج والخوف من فوات الفرصة أحد أكثر الطرق شيوعًا لخسارة أموال المستثمرين.
الفهم الدقيق للأسهم يمكن أن يساعدك في اتخاذ قرارات مدروسة بشأن شراء الأسهم أو الاحتفاظ بها أو بيعها في أي وقت.
لذلك، يجب تجنب الاستثمار في الشركات التي لا تفهمها إلا بعد إجراء البحث اللازم.
4. تجنب ملاحقة العوائد المالية العالية
غالبًا ما يختار المستثمرون الاستثمار في الأسهم التي توزع أرباحًا عالية، ولكن يجب أخذ الحيطة في ذلك حيث قد تؤدي هذه الاستراتيجية إلى استثمار في شركات غير مربحة وتجعل الممتلكات تراكمية.
تُحسب عائدات الأرباح عن طريق تقسيم الأرباح السنوية على أسعار الأسهم، مما يعني أنه عندما ينخفض سعر السهم، قد يبدو العائد مرتفعًا لفترة مؤقتة.
لتجنب الوقوع في فخ هذه العائدات، يُفضل التحقق من نسبة العائد، التي يتم حسابها من خلال تقسيم معدل توزيع الأرباح على الأرباح.
إذا كانت النسبة أكبر من 100%، فقد لا تكون الشركة قادرة على تغطية أرباحها فقط من الأرباح المُحتجزة، مما يشير إلى مشكلة في الاستدامة المالية.
5. تعلم وافهم النسب المالية قبل الاستثمار
عمومًا، تتضمن الإفصاحات المالية للشركة البيانات المالية مثل بيان الدخل والخسائر والميزانية العمومية وبيان التدفق النقدي.
وبناءً على هذه الوثائق، يمكن للمستثمرين تقييم كفاءة إدارة الشركة ونموها التاريخي وربحيتها ونسبها المالية واستقرارها المالي.
تُستخدم ستة نسب أساسية عادة لاختيار الأسهم للمحافظ الاستثمارية، وتشمل هذه النسبة الرأسمال العامل، والنسبة السريعة، وعائد السهم (EPS)، وسعر السهم إلى الأرباح (P/E)، ونسبة الدين إلى حقوق الملكية، وعائد حقوق الملكية (ROE).
يساعد مقارنة هذه النسب عبر السنوات المختلفة وبين الشركات المنافسة في نفس قطاع السوق أو الصناعة المستهدفة المستثمرين على اتخاذ قرارات استثمارية مبنية على معلومات موثوقة.
6. احترس من فخ القيمة المالية
يُشير مصطلح “الأسهم القيمة” إلى الأسهم التي تتميز بأسعار منخفضة مقارنة بقيمة الشركة.
يركز معظم المستثمرين الجدد على البيانات المالية مثل التدفق النقدي لسعر السهم وسعر الكتاب وسعر الأرباح ونسب السعر إلى المبيعات، وقد يأخذون القرارات استثمارية استنادًا إلى مدى تخلف السعر عن قيمته العادلة بالمقارنة مع شركات مماثلة في نفس القطاع.
ومع ذلك، هناك خطر دائم أن تظهر الشركة مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بسبب أدائها الضعيف.
يحدث فخ القيمة عندما تكون الشركة تحت قيمتها الفعلية وتواجه تحديات مالية ونقص في فرص النمو المستقبلية.
ينبغي على المستثمرين أخذ العوامل النوعية مثل كفاءة إدارة الشركة والميزة التنافسية والمحفزات المحتملة في الاعتبار لتجنب الوقوع في فخ القيمة.
7. حدد ما إذا كانت الشركة تتمتع بميزة تنافسية
من الضروري اختيار الأسهم بناءً على المزايا التنافسية المستدامة، أو ما يُعرف بـ “الخندق” كما يصفه وارن بافيت.
يسمح الخندق الاقتصادي الضخم للشركة بالبقاء مهيمنة في الصناعة لعقود من الزمن.
وعندما تكون جميع العوامل الأخرى متساوية، يترجم هذا إلى هوامش أعلى وتدفق نقدي ثابت، مما يزيد من قيمة الشركة مع مرور الوقت.
توفر العديد من المنظمات أساليب كمية لتقييم خندق الشركة، لكن النهج النوعي غالبًا ما يكون مناسبًا.
تحجم المنظمة (وفورات الحجم)، وأصولها غير الملموسة (مثل البراءات والتراخيص والاعتراف بالعلامة التجارية)، وتكلفتها (قيادة التكاليف وتكاليف التحويل) عادة ما توفر للمستثمرين مؤشرًا جيدًا عن ميزة الشركة.
تحديد الشركة المستثمر فيها واحدة من اهم الخطوات عندما تفكر في كيف تختار الأسهم للاستثمار.
أتنمى في نهاية المقالة ان تكون قد ادركت ولو بقدر قليل من المعلومات عن كيف تختار الأسهم في الاستثمار وان تكون طريقك نحو الحرية المالية والاستثمار الناجح.
mohamed ragab
محمد رجب هو مؤسس موقع مستثمر , ويدير قناة باسمه على اليوتيوب.
