ماهي الرافعة المالية؟ دليل المبتدئين

على الرغم من أن استخدام الرافعة في الاستثمار الشخصي يشير عادة إلى الشراء على الهامش، إلّا أن هناك أشخاصًا يقومون بالحصول على قروض أو خطوط ائتمان للاستثمار في سوق الأوراق المالية بدلاً من ذلك.

ونظرًا لأنه قد يتطلب بعض الوقت لتوفير ما يكفي من المال لتلبية الحد الأدنى للاستثمار لدى بعض شركات الوساطة أو صناديق الاستثمار المشتركة، يستخدم البعض هذا النهج للحصول على مبلغ مقطوع لبناء محفظة على الفور.

 (مع العلم، أن العديد من شركات الوساطة والمستشارين الآليين يسمحون للأفراد حاليًا بشراء حصص جزئية من الأموال، مما يقلل من الحد الأدنى للاستثمار إلى 5 دولارات – أو حتى دولار واحد).

تشمل بعض استراتيجيات الاستثمار القائمة على الديون الأكثر شيوعًا:

✅ – الحصول على قرض ملكية المنزل: يستفيد بعض الأفراد من ملكية منازلهم ويحصلون على قرض ملكية المنزل أو خط ائتمان ملكية المنزل (HELOC) للحصول على أموال للاستثمار. ومن خلال هذا النهج، يمكنهم الحصول على مبلغ مقطوع من المال للاستثمار حسب رغبتهم. ومع ذلك، يُعَدُّ هذا النهج محفوفًا بالمخاطر، حيث إنك لا تُخاطر بفقدان المال فحسب في حال انخفاض قيمة استثمارك، بل تُعرِّض منزلك أيضًا للخطر إذا لم تُسدد المدفوعات.

✅ – التقديم للحصول على قرض شخصي: في حال كان لديك ائتمان جيد، قد تكون مؤهلاً للحصول على قرض شخصي بفائدة منخفضة للحصول على أموال نقدية للاستثمار. وعادةً ما تكون القروض الشخصية غير المضمونة، لذلك لا داعي لاستخدام الممتلكات كضمان. لكنها تفرض فائدة ولها فترات سداد قصيرة نسبيًا، مما يعني أن يجب على استثمارك أن يحقق ما يكفي على الأقل لتعويض الفائدة التي ستتراكم بسرعة.

✅ – استخدام سلفة نقدية من بطاقة الائتمان: في حال كانت لديك بطاقة ائتمان ذات فائدة منخفضة، يُمكنك الحصول على سلفة نقدية واستثمار الأموال. ومع ذلك، فإن السلفة النقدية تكون عادةً تحتوي على معدل فائدة سنوي أعلى من تلك المتعلقة بالمشتريات وتحمل غالبًا رسوم سلفة نقدية أيضًا. مع ارتفاع معدل الفائدة السنوي، ستحتاج إلى تحقيق عوائد كبيرة لجعل هذا النهج يستحق الاهتمام.

اقرأ أيضا: ما هو الاستثمار؟ الدليل الشامل للمبتدئين